臺北產經動態分析（2021Q4） - 臺北產經資訊網

公司行號登記家數衰退，資本總額逆勢成長

在公司行號登記家數方面，截至2021年12月底，全國公司行號登記現有家數為166萬277家，其中設籍於臺北市之公司登記現有家數為17萬7,262家，商業登記現有家數為6萬139家，總計公司行號現有家數23萬7,401家，較去年同期減少2,033家，下滑0.85％。在現有家數中，以「批發及零售業」最多（24.73％），其次為「專業、科學及技術服務業」（13.78％）、「製造業」（12.30％）。

臺北市工廠登記現有家數共1,006家，登記工廠廠地面積為54.6平方公頃，皆較去年同期減少，前三大行業別為「電腦、電子產品及光學製品製造業」、「金屬製品製造業」及「食品製造業」，合計占比約37.97％，行政區分布集中於內湖區、南港區，合計占比約67.40％。

進一步觀察2021年全年臺北市工商登記新設家數及撤銷家數統計資料，公司新設家數為11,028家，撤銷家數為12,094家，而商業新設家數為5,115家，歇業家數為4,131家；工廠登記新設家數為28家，歇業家數為54家，公司及工廠家數呈現淨減少、商業家數則是淨增加。

整體而言，本土疫情復燃再起，對於經濟民生產業的衝擊影響反映在第2、第3季，儘管第4季疫情趨緩，全年經濟數據表現仍難挽頹勢。根據遠見雜誌「新冠疫情下，投資台灣大調查」指出，原物料取得、人力的調度與分配、生產績效降低等皆是對公司營運產生衝擊的原因，而臺北市的公司及工廠登記家數雙雙呈現下滑，其中不乏暫時停業減班者，顯見此波疫情對於工商成長動能造成一定程度的停滯。

在登記資本額方面，臺北市整體工商機構體質健全，截至2021年12月底，臺北市公司登記資本總額達13兆6,679億元，位居全國之冠，年增4.13％，儘管公司登記家數略微衰退，但資本額續呈穩定成長。以產業結構的資本額與比重來看，三級產業（服務業）為10兆2,063億元（占74.67％）、二級產業（工業）為3兆2,278億元（占23.62％）、一級產業（農林漁牧業）為2,338億元（占1.71％）。以產業別區分，資本額最高的前三大產業，分別為「金融及保險業」（54.33％），其次為「製造業」（14.66％）、「不動產業」（5.39％），合計約占74.38％。

惟，資本額穩居全台之冠，且保持穩健成長。

隨各國逐步解封，以及政府振興方案挹注，公司行號營收突破創新高

2021年全年，全國公司行號實際營業家數共計155萬6,890家，銷售額為50兆8,452億元，臺北市實際營業家數共計24萬2,274家，銷售額為15兆4,924億元，較去年同期增加12.53％，占全國比重約30.47％，創下歷史新高。其中，前三大主力產業別為批發及零售業（43.04％）、製造業（13.12％）、金融及保險業（13.65％），合計占比約69.81％。

整體而言，臺北市各業別銷售額互有增減，其中批發及零售業年增11.49％，受惠全球經濟穩健復甦，創新科技應用與數位轉型加速推展，加上疫情助攻遠距商機發展，半導體相關零組件產品需求強勁，使得機械器具批發業年增17.82％，而年末在政府振興方案的挹注加碼下，帶動商品鋪貨需求增加，使商品批發經紀業年增22.99％，另一方面，因年底適逢傳統採購旺季，人潮回流，百貨週年慶與購物節接力刺激民眾消費，以及網購需求持續擴增等因素，帶動消費穩定成長，零售業年增1.87％。製造業年增19.02％，隨著新興科技應用持續擴展，電力建設需求提升產能，車市買氣熱絡，電動車發展潛力看好，致電力設備及配備製造業、汽車及其零件製造業年增12.28％、10.69％。金融及保險業年增4.48％，受台股成交量大增帶動，以及保險業投資獲利、財務收益增加等因素，呈現上漲趨勢。

隨著2021下半年各國逐步解封，經濟活動重啟，市場需求明顯回溫，出口外銷訂單大增，缺艙缺櫃、港口塞港、海運急單轉往空運等推波下，支撐運價維持高檔，加上電商購物熱潮延續，冷鏈物流需求大增，使運輸及倉儲業年增58.10％，為所有產業別中增幅最大者。而住宿及餐飲業年減4.07％，儘管疫情已獲控制，逐步放寬各項管制措施，但5月本土疫情衝擊甚大，加上指揮中心持續執行「邊境嚴管」措施，部分旅遊景點採總量管制及預約制入場，儘管第4季銷售額已翻紅，但整年成長力道仍疲軟。

從產業結構來看，臺北市以三級產業為主、二級產業次之，一級產業占比最小。截至2021年12月底，登記家數中，三級產業為180,693家（占全市比重76.11％），二級產業為53,758家（占全市比重22.64％），一級產業為2,950家（占全市比重1.24％）。

在實際銷售額中，三級產業為12兆5,131億元（占全國比重44.65％）、二級產業為2兆9,654億元（占全國比重13.03％）、一級產業139億元（占全國比重21.70％）。整體而言，臺北市一、二、三級產業的營收皆較去年同期增長，占比亦相當穩定，三級產業的營收占全國比重超過4成，家數與銷售額亦維持成長態勢，顯示臺北市服務業的發展潛力相對具有優勢，更為全國服務業銷售營收的主要收益中心。

疫情影響商業營運活動，用電量下滑

2021年全年臺北市總用電量159.86億度，其中電力用電量為82.27億度（占51.46％），電燈用電量為77.59億度（占48.53％），總用電量占全國比重6.79％，與去年同期相較，全國用電量增加4.68％，臺北市則減少0.80％。從全國用電情形來看，因全球景氣穩健復甦，消費需求回彈，使得資訊電子產品與傳產貨品價格居於高檔，廠商擴增產能，另部分民眾因分流上班、遠距溝通及減少外出等生活型態轉變，使得工業部門、住宅部門的用電量增加，而服務業則因受到疫情警戒影響，業者縮短營業時間或暫時歇業，用電減少，增減互抵所致。而臺北市的民生及產業用電與去年同期相較，因電燈用戶數（含包燈、營業用及非營業用表燈）增加3千戶（0.26％），用電量成長2.82％，主要來自於營業用的小型商店用電量貢獻，而電力用電量則減少3.99％，因先前疫情管制措施下，包括餐飲、休閒娛樂與文教場所須維持內用席次降載等容留限制，影響其營業活動所致。

投資活動減緩，僑外投資金額與外商公司家數續呈衰退

根據經濟部投資審議委員會統計，2021年全年，核准僑外投資件數為2,711件，投（增）資金額約74.76億美元，分別較去年同期減少77件、18.24％，投資件數、金額雙雙呈現負成長，因為受到疫情在全球持續蔓延，且變種病毒 Omicron使疫情升溫， 對跨境投資造成顯著影響，致僑外來臺投資下滑。

若從地區來看，前5名分別為加勒比海英國屬地、荷蘭、日本、美國、新加坡，合計約占僑外投資總額62.04％；若就業別觀之，前5名分別為金融及保險業、批發及零售業、不動產業、資訊及通訊傳播業、電子零組件製造業，合計約占僑外投資總額67.48％。

2021年全年，核准於臺北市之僑外投資件數為2,019件，累計金額約50.92億美元，較去年同期減少2億美元，投資金額占全國比重68.18％，以地區別分析前5名分別為美國、英屬開曼群島、英屬維京群島、荷蘭、泰國，合計約占僑外投資總額49.60％。其中，特別值得注意的是泰國在第4季投資泰金寶電通、精華能源公司等大型投資案，拉抬全年度整體投資金額。

截至2021年12月，全國外商公司新設家數共373家，設籍於臺北市外商公司新設家數為243家，全國及臺北市家數皆較去年同期下滑。若進一步從外國公司登記現有家數來看，全國家數為5,678家，其中設立於臺北市為3,765家，占全國比重66.31％，仍位居全國之冠。

整體而言，全球疫情持續，再加上Omicron變種病毒的蔓延，整體國際經濟情勢充滿不確定。根據Findit平台指出，雖然疫情帶來經濟活動的衝擊，但2021全球創投市場持續升溫，意味著投資者對於潛在的機會仍力求突圍，隨著臺灣在本土疫情爆發後迅速控制，以及疫苗接種率提升、邊境管制逐步鬆綁，有利於整體經濟前景活絡。此外，由美國商業環境風險評估公司（BERI）於2021年12月所公布的第3次「投資環境風險評估報告」，臺灣的投資環境風險評比排名維持全球第4名，其中營運風險指標排名為全球第3名、亞洲第1名，BERI預估臺灣2022年將挺進全球第3名，可望有效提振投資人的信心，吸引資金進場。而臺北市的經商環境與外貿商機具有一定的競爭潛力，誠如遠見雜誌的「新冠疫情下，投資台灣大調查」，在各縣市經營環境的友善度和吸引度上，臺北市位居首位，許多企業營運總部、研發中心亦設立在臺北市，為外商投資的重點區域，故在穩固的產業基礎下，對於未來的投資信心可望持續看好。

台商加速回流帶動土地及房市交易回穩，稅收實徵淨額成長

2021年全年，臺北市地方稅收實徵淨額共計766.87億元，年增1.24％，各項稅收互有增減。由於地價稅額與公告地價調幅相關，儘管臺北市地價稅較去年同期調漲，因地主土地所有權變動及使用情形變更（由非自用改成自用），致整體稅額減少2.52％。土地增值稅年增4.17％，由於北市府公告土地現值平均調幅為2.17％，以及房市交易回穩，尤其台商加速回流，帶動工業區、商業區土地交易需求，也連帶使契稅增加5.07％。房屋稅年增4.62％，因房市交易趨熱，開徵件數與稅額都較去年增加。而在使用牌照稅方面，因新車掛牌數較去年同期減少，加上電動汽車、電動機車免徵牌照稅延長至2025年等因素，致稅收年減0.57％，儘管持續呈現衰退，但減幅已逐漸收斂。

知識密集型服務產業之家數及銷售額雙雙成長

根據2016年工商普查分析，臺灣產業結構已朝向服務化與知識化邁進，整體知識密集型服務產業的生產總額為3.7兆元，較2011年成長32.07％，是非知識密集型服務業成長率15.47％的兩倍多，具有提升附加價值、創造就業、創新效率等效益，有助於提升服務業競爭力，而臺北市的產業結構也正朝向研發、創新、高附加價值、高知識密集型發展。

2021年全年，全國知識密集型服務產業家數共計17萬4,228家，臺北市為5萬4,293家，占全國比重31.16％；而全國月平均銷售額為4,897億元，臺北市為3,344億元，占全國比重68.28％，與去年同期相較，家數與銷售額雙雙增加，但占比則略微下滑，家數比重仍維持超過3成，銷售額占比維持6成，表現穩健，顯見臺北市知識密集型產業的成長動能持穩發展，展現有效抵禦疫情衝擊的韌性。另一方面，因應知識密集型產業轉型升級，企業研發的占比亦逐年成長，有助於拉抬相關產業之產出、就業機會、投資效益等，提升整體服務業產值。

新創家數成長動能減緩，「專業、科學及技術服務業」為主要創業業別

截至2021年12月底，臺北市新創公司行號（設立登記未滿5年之事業）共65,569家，年減217家。從業別分布情形，以「專業、科學及技術服務業」占比最高（20.73％），其次為「批發及零售業」（18.66％）及「金融及保險業」（12.65％），前三大類業別比重超過5成。由於受到本土疫情干擾及變種病毒襲擊，不僅工商登記家數衰退，新創成長動能亦明顯趨緩，當投資市場降溫，募資擴張進程被打亂，造成業務緊縮、營收衰退，裁員、減薪、歇業甚或倒閉幾乎為常見方式，未來新創勢必得更有效快速地因應疫情變化調整營運策略，以便在經濟緩滯中找到成長的新契機與突破點。

臺北市新創公司行號負責人年齡分布以35～44歲中壯年族群為主

2021年全年，臺北市新創公司行號（設立登記未滿5年之事業）之現存家數負責人的年齡分布情形，以35～44歲占比最高（32.78％），其次為45～54歲（23.85％），意即有約57％的創業者年齡落在35～54歲之間，處於職業發展的中期階段，顯示創業者的年齡層偏高，多為在職場工作累積一定專業知識與技能，工作經歷較為純熟，爾後再投入創業，而25～34歲占比約21.40％，屬於職涯發展早期階段，畢業後立即投入創業者，進一步以趨勢來看，此年齡層的增加人數最多，年增4.40％，意味年輕人投入創業的趨勢逐漸上升，承擔高風險投資的意願似乎略有提高，另一方面，65歲以上的創業者儘管占比較低，但人數每年皆穩定成長，創業的年輕化與高齡化的現象，都是後續值得關注的現象。

臺北市新創公司行號負責人之本國人與外國人分布比重持穩

截至2021年12月底，臺北市新創公司行號（設立登記未滿5年之事業）負責人之國籍別為本國人為61,708家，外國人為3,833家，占比分別為94.15％、5.85％，由於國內目前仍持續實施邊境管制及入境後檢疫措施，限制外國人入境，使得外國人創業動能明顯減緩，自2019年起呈現下滑趨勢。

根據KPMG安侯建業發布2021年第4季《創投脈動：全球創業投資分析》指出，2021年全球創投市場依舊火熱，總投資額、創投交易金額及數量、企業創投及交易量、企業出場數量及總出場金額、全球募融資額均創下歷史新高，預期2022年投資市場將持續成長。而臺北市擁有全國超過半數以上的新創企業集中於此，有高達84％的創投業者高度群聚等，臺北市政府在堅實的防疫基礎下，持續為新創企業提供資金與外部資源，以及打造優質完善的創業環境，必將能協助新創於各階段順利地取得合適的資金並永續經營。

消費者物價指數回彈，以交通及通訊類漲幅最大

2021年全年全國消費者物價指數（CPI）平均較去年同期上漲1.96％，創下13年來最高，臺北市CPI平均較去年同期上漲1.55％，七大類別中呈現上漲者，包括：交通及通訊類（6.04％）、食物類（2.63％）、衣著類（1.05％）、居住類（0.51％）、雜項類（0.38％）、醫藥保健類（0.14％），主因為國際油價居高，原物料價格大幅上升，帶動水果、肉類、外食費、房租及管理費、個人服務費等價格亦隨之調漲，服飾優惠幅度減少，以及病房自付費調整等原因所致。惟教養娛樂類呈現下跌（-0.06％），因旅遊團費及旅館住宿受疫情影響調降價格。

在第4季全國及臺北市的CPI皆突破2％的通膨警戒線，且漲幅呈現逐季擴大，顯示物價上漲壓力仍大。行政院主計處預估2022年國際原油價格、大宗物資價格將陸續回穩，塞港、缺櫃等運費上漲情形會逐漸舒緩，CPI仍可望控制在2％以下。

整體勞動市場嚴峻，就業人數下滑，失業率上升

2021年全年，臺北市勞動力人數為128萬8千人，勞參率57.70％，較去年同期減少0.8個百分點；就業人數為123萬6千人，較去年同期減少4萬2千人，持續受疫情影響勞動市場波動，就業人數下滑，而失業人數為5萬2千人，皆較去年同期增加1千人，失業率4.0％，增加0.1個百分點，因部分行業尚未回復疫情前水準，工作場所業務緊縮或歇業使得失業人數增加，加以退出勞動市場者亦增加，致失業率持續攀高，自2019年逐步呈現上升趨勢。

房市震盪，整體不動產市場交易衰退

建築物建造執照之統計為反映國內建築物新建、增建、改建及修建趨勢的指標，其變動情況得以反映營建業未來景氣發展趨勢。根據內政部營建署統計，2021年全年全國核發建築物建造執照件數共26,089件，總樓地板面積為43,426千平方公尺，核發建築物使用執照件數共22,486件，總樓地板面積為28,023千平方公尺。

臺北市核發建造執照件數共339件、總樓地板面積為2,743千平方公尺，核發使用執照件數共156件、總樓地板面積為1,533千平方公尺，與去年同期相較，建照件數與面積皆呈現成長，由於建照數量表現反映區域利多，資金與台商回流潮帶動搶地購廠，儘管受疫情、營建缺工、原料漲價及房地合一2.0上路等因素影響，建商對未來投資面、景氣的信心仍深具信心，加上北市府近來推動危老重建，提供容積獎勵，不僅老屋重建量能大幅擴增，許多老牌飯店如華國、台北國賓等亦陸續啟動危老改建計畫，另一方面，商辦大樓市場的活躍，也帶動建商購地蓋商辦或舊商辦大樓提出申請危老改建等，都是促使建照件數與面積呈現成長的因素。而使照代表建築物完工的實質供給，，使照件數減少，顯示前2年房市景氣疲軟，推案量減少，但大型建案推升致使照面積增加。

2021年全年臺北市不動產交易件數共29,396件，其中土地買賣登記筆數為43,991件，建物買賣登記棟數為30,901件，與去年同期相較，僅土地交易微幅成長0.32％。儘管國內經濟穩定復甦，加上市場資金潮挹注，台商回流、民間投資增加等利多因素，使得上半年交易活絡，然而下半年受到本土疫情蔓延、房地合一2.0實施及政府動態性進行房市政策的調控等影響，加上去年基期墊高，使得全年整體交易量微幅衰退。

進一步以行政區來看，前三大交易熱區為中山區、內湖區及大安區。其中，中山區因商業活動熱絡、交通網絡便捷，生活機能完善成熟，行政區內的不動產物件相當多元，可滿足不同族群的需求，供需穩定，長期穩居交易熱門首選區域，而內湖區因科技園區加持下，多家企業總部、百貨商場群聚於此，龐大的就業人口支撐房市買氣，屬於蛋黃區的大安區，交通及生活機能具有極佳優勢，豪宅市場備受資金青睞，指標豪宅地段成交相對暢旺。值得注意的是，危老改建熱區的大同區，在政策鼓勵、房價上漲與建物改建等因素，使得交易量年增22.21％，為漲幅最高的行政區。

從土地交易情形來看，在低利率環境、資金潮，以及產業回流支撐等因素加持下，全台商用不動產及土地交易熱潮持續延燒，根據戴德梁行不動產調查指出，2021全年土地交易量高達2,893億元，許多地區的交易案件更創下區域新高，土地市場熱度幾乎未受疫情影響。而臺北市在市中心可開發土地稀缺，使得建商開發新建案時以危老、都更重建為主要途徑，另一方面，北市府近來積極投入科技產業園區發展，亦帶動區域土地交易，例如內湖、南港區，以及後續值得關注具北士科園區題材的北投士林區，因而使得土地交易筆數呈現增加趨勢。未來面臨取得不易且土地成本攀升，以及營建缺工、建材成本快速飆漲的問題，稀有的土地資源將更為珍貴，強勁的產業需求帶動下，加上居高不下的房價，預期土地市場仍將持穩發展。

觀光住用率續呈下滑，市場結構仍以本地旅客為大宗

依交通部觀光局資料，2021年全年來台旅客為140,479人次，較去年同期負成長89.80％，為歷史上最低量，連續2年下滑近9成。由於2021年疫情更甚於2020年，相繼出現的多種變種病毒，導致各國持續實施嚴格的境管措施，國際人流往來多以商務、求學、探親、醫療為主，幾乎沒有觀光客，呈現雪崩式的旅客數量，對於觀光旅宿產業的經營仍持續面臨嚴峻考驗。

臺北市觀光旅館（含國際、一般）計41家，客房住用數共計998,491間，住用率為24.63％，分別較去年同期減少163,996間、下降3.68個百分點。儘管在2021年第2季、第3季住用率下滑至20％以下，但第4季隨著部分管制措施逐步鬆綁，已回升至33.38％，微幅超越第1季、2020年全年水準，然而國內持續實施邊境嚴管措施，衝擊國內觀光消費市場，對於以國外商務為主客層的臺北市觀光飯店，仍面臨嚴峻的經營困境，在疫情尚未明朗、邊境未開，持續虧損的營運，讓許多知名老牌飯店宣布熄燈或申請危老改建，例如華國大飯店、康華大飯店、慶泰大飯店等，另一方面，亦有飯店鎖定入境旅客特定的住房需求，申請轉型為防疫旅館，截至2022年2月，臺北市已有超過150家防疫旅館，後續北市府仍將持續拓增防疫旅館量能，以服務返國旅客。

觀察臺北市觀光旅館之住客來源，因受疫情影響，旅客之市場結構仍以本地旅客占比最高（91.73％），其次為北美旅客（1.81％）及亞洲旅客（1.44％），其餘地區相距甚小。根據交通部觀光局發布的「2020年來台旅客消費及動向調查」，臺北市在疫情邊境嚴格管制前後，都是旅客遊覽景點最多的縣市，此外，國際媒體評比上，臺北市表現亮眼，例如《時代》雜誌公布2021全球最佳百大景點，獲得評審青睞，推薦臺北市值得旅客前往造訪，在《孤獨星球》雜誌（Lonely Planet）推薦的2022全球最佳旅遊勝地，臺北市名列全球最佳旅遊城市第2名，顯見臺北市在後疫情時代的旅遊競爭力道相當強勁。由於旅遊安全已成為國際旅客選擇旅遊目的地之重要指標，臺灣防疫成效受到各國矚目，相信在未來國境開放後，擁有豐富多元美食、文化與特殊建築景觀的臺北市有絕對的優勢能吸引國際旅客。

• 經濟動態：公司行號登記家數下滑，資本總額逆勢成長；隨各國逐步解封，以及政府振興方案挹注，公司行號營收突破創新高，年增12.53％，惟投資活動趨緩，僑外投資金額與外商公司家數續呈衰退，但仍穩居全國之冠。另，台商加速回流帶動土地及房市交易回穩，稅收實徵淨額成長1.24％。
• 創新動態：知識密集型服務產業，家數占比31.16％，銷售額占比為68.28％，雙雙下滑。
• 創業動態：新創家數衰退，「專業、科學及技術服務業」仍為熱門創業業別。本國人與外國人之青創負責人，占比分布持穩。
• 物價動態：消費者物價指數回彈，年增1.55％，其中以交通及通訊類漲幅最大。
• 勞動動態：疫情干擾下，明顯影響勞動市場，就業人數下滑，失業率上升至4.0％。
• 營建動態：整體房市情勢震盪，建照件數與面積、使照面積呈現成長，惟使照件數微幅下滑，交易衰退25.95％。
• 觀光動態：觀光住用率續呈下滑至24.63％，再度跌破3成，但已逐季回溫，邊境嚴管措施下，仍以本國遊客為主要客源。